Hidden Gem là gì ? 5 tiêu chí lựa chọn Hidden Gem

1. Hidden Gem là gì?

Hidden Gems là một thuật ngữ trong thị trường crypto, chỉ những đồng coin/token đang bị định giá thấp, chưa nhận được sự chú ý tương xứng bởi các nhà đầu tư và có khả năng bùng nổ trong tương lai.

Hidden Gems thường có xu hướng sideway trong thời gian dài nhưng một khi bắt đầu tăng trưởng thì biên độ dao động rất lớn, nhân từ vài chục, thậm chí vài trăm lần là không hiếm gặp trong thị trường Crypto. Hidden Gem thường chỉ được tìm thấy trên các sàn DEX như Uniswap, Pancakeswap hoặc các sàn CEX nhỏ và chưa xuất hiện nhiều trên các CEX lớn như Binance, Coinbase, OKX, Bybit,…

2. Lợi ích và rủi ro khi đầu cơ vào Hidden Gem là gì

Lợi ích: 

• Tiềm năng lợi nhuận rất cao. Hidden Gems thường có vốn hóa thấp và chưa nhận được sự chú ý của đám đông đầu tư, do đó, khi chúng bắt đầu tăng trưởng, biên độ tăng giá có thể rất lớn, mang lại lợi nhuận không tưởng.

• Thích hợp cho nhà đầu tư có vốn nhỏ: Giá thấp của các Hidden Gems mang lại sức bật tài chính rất mạnh cho AE có ngân sách eo hẹp khi tham gia thị trường

Rủi ro:

• High risk High return: Chẳng may “vồ” phải những dự án yếu kém hoặc lừa đảo thì tiền của anh em có thể bốc hơi bất cứ lúc nào.

• Thiếu thanh khoản: Hidden Gems thường có thanh khoản thấp hơn so với các đồng coin lớn, có thể khó để mua hoặc bán lúc anh em muốn. Điều này cũng là rào cản khiến phân tích kỹ thuật gần như vô dụng với Gems.

• Khả năng trượt giá lớn: Đi cùng với thanh khoản thấp là các khoản trượt giá lớn cho nhà đầu tư.

• Biến động giá không ổn định: Giá của các đồng gems có thể biến đổi mạnh trong thời gian rất ngắn (Thậm chí tính bằng giây), đòi hỏi nhà đầu tư phải dành thời gian theo dõi chặt chẽ thị trường.

Cách phân bổ vốn: 

• Chỉ nên dùng một ít tỷ lệ % vốn nhỏ chuyên “Đầu cơ mạo hiểm” bằng cách săn Hidden Gem. Số vốn này có thể từ 5 – 20% danh mục Crypto, tùy vào vị thế và khả năng chấp nhận rủi ro của mỗi người.

Đọc thêm: Tổng hợp nguồn săn Hidden Gem tiềm năng

3. Các tiêu chí lựa chọn Hidden Gem là gì

3.1 Xu hướng (Trend / Narrative)

Kiểm tra xem dự án có nằm trong Trend hiện tại không, ví dụ từ đầu năm 2023 thì trend Liquid Staking bùng nổ rất mạnh mẽ. Những dự án thuộc trend này sẽ có câu chuyện để cộng đồng FOMO và thu hút dòng tiền đổ vào liên tục hơn là những dự án nằm ngoài xu hướng này.

Trend trên thị trường Crypto gồm 3 loại chính:

Thứ 1: Trend ngắn hạn phát sinh do các KOLs call kèo, những người có ảnh hưởng shill trên các mạng xã hội và những sự kiện lớn có liên quan đến thị trường crypto 

Ví dụ: 

• Elon Musk tweet về Dogecoin, Floki => Các đồng coin meme tăng mạnh
• CZ nói về công nghệ ZK và tích hợp ZK vào BNB chain => Coin có công nghệ ZK tăng mạnh như SKL, MINA.., 
• ChatGPT ra đời => Coin hệ AI tăng mạnh như AGIX, FET, RLC,..
• Facebook đổi tên thành Meta, định hướng phát triển Metaverse => Coin hệ Metaverse tăng mạnh: CEEK, SAND, MANA,…

Thứ 2: Trend phát sinh do nhu cầu thực tế, giúp giải quyết các vấn đề cụ thể như các nâng cấp của blockchain, các xu hướng công nghệ mới,… 

Ví dụ:

• Trend Layer 2: Nâng cấp EIP 4844 của Ethereum rất được kỳ vọng, vì sẽ mang lại sức giảm từ 10 – 100 lần cho phí giao dịch trên các Layer 2 => ARB, OP, METIS,… đồng loạt bứt phá.
• Trend Real yield: Là các dự án trực tiếp tạo ra doanh thu và chia sẻ nó với token holder mà không gây ra lạm phát lớn cho native token. Từng có rất nhiều dự án trả reward cho LP với APR hàng 1000%, để rồi dự án cũng chỉ  thu hút được dòng tiền trong một thời gian ngắn sau khi hết incentive và các LP đua nhau rút thanh khoản khiến dự án sập sâu. Để giải quyết vấn đề này thì real yield xuất hiện và mang đến hình thức chia sẻ lợi nhuận giúp níu chân LP, một số dự án điển hình và đã rất thành công như, GMX$, GNS$…
• Trend LSD: Nâng cấp Shang Hai giúp unlock lượng lớn ETH sau 2 năm bất động khi tham gia staking ETH 2.0 => Nhu cầu về staking ETH tăng lên => Có thể chạy node mà không cần đủ 32 ETH, bằng cách   ủy quyền cho các giao thức LSD sau đó nhận về phần thưởng  => Coin hệ LSD tăng mạnh như LDO, RPL, SD, FXS..
• Trend DEX & Wallet: Sau cú sụp bất ngờ của sàn CEX 2 lúc bấy giờ là FTX. Cộng đồng mất niềm tin, cảm thấy rất rủi ro khi giữ tiền của mình trên CEX => Các dự án thuộc mảng DEX, Derivatives, Perps, Wallet được chú ý đến => UNI, DYDX, TWT, C98, MASK tăng mạnh.

Thứ 3: Trend đến từ việc các nước nào đó chấp nhận crypto

Ví dụ: 

• Trung Quốc bơm tiền cứu nền kinh tế còn Hong Kong thì liên tục ra tin chấp nhận crypto => Các dự án có các founder là  người Trung Quốc, Hong Kong hoặc có trụ sở tại Hong Kong đều tăng rất mạnh điển hình như CFX, ACH, FLM, HIGH,…

Bí quyết bắt trend:

• Để ý đến đồng các TOP đầu mỗi trend. Nếu dòng tiền vào trend đó thì đồng lead trend sẽ bay đầu tiên, tiếp theo là các đồng khác với vốn hóa nhỏ hơn.
• Theo sát thị trường, liên tục cập nhật các tin tức liên quan đến crypto, thậm chí cả những cập nhật công nghệ không liên quan đến crypto điển hình như việc ra mắt chatGPT hay Facebook phát triển Metaverse,…
• Với các trend ngắn hạn như kiểu 1 & 3 nêu trên chỉ nên đánh nhanh, rút nhanh khi có tin. Không nên FOMO khi Coin đã tăng giá để tránh khỏi đu đỉnh.

3.2 Đội ngũ và nhà đầu tư

Đội ngũ

Việc rót tiền vào dự án chính là việc đầu tư vào con người. Con người ở đây chính là đội ngũ phát triển, mảnh ghép quan trọng quyết định sự thành bại của dự án. 

Thông tin về đội ngũ phát triển có thể tìm thấy thông qua các kênh mạng xã hội như LinkedIn, Twitter. Khi tìm hiểu về đội ngũ phát triển chúng ta cần phải note ra được các ý chính sau đây:

• Check lịch sử của các thành viên trong Core Team như bằng cấp, quá trình làm việc, kinh nghiệm và vị trí.
• Các dự án đã làm trước đó? Về mảng nào? Có thành tựu gì hay không? Có liên quan đến dự án hiện tại hay không?
• Tiềm lực tài chính của đội ngũ, có tâm huyết và sẵn sàng đi đến cùng với dự án không?
• Dev có nhiệt tình trả lời những thắc mắc của member ở group chat không? Có sẵn sàng lộ mặt trong các buổi AMA, workshop hay không? 

Với đặc thù của thị trường Crypto thì nhiều đội ngũ chọn phát triển theo hướng ẩn danh. Và thực tế rất nhiều dự án ẩn danh đã có sự phát triển mạnh mẽ như Bitcoin hay PancakeSwap. Tuy nhiên, anh em có thể xem đây là điểm trừ khi kết hợp với những dữ kiện khác để đưa ra quyết định cuối cùng nhé.

Quỹ đầu tư (Backer)

Một dự án được rót vốn bởi quỹ đầu tư là đã qua một lớp lọc từ các đội research. Quỹ đầu tư càng “xịn” thì lớp lọc đó càng chất lượng. Vì vậy, anh em có thể yên tâm hơn nếu một dự án có được sự đầu tư từ nhiều quỹ lớn.

Khi soi thông tin về các quỹ đầu tư, chúng ta cần phải trả lời các câu hỏi sau:

• Backer đầu tư vào khoảng thời gian nào, số tiền bao nhiêu và với mức định giá bao nhiêu?
• Backer mua ở mức giá nào? Lời hay lỗ bao nhiêu so với hiện tại? Nếu Backer đã x100 thì khi ta mua x2 thì VCs đã x200 nên xác định vị thế là cực kì quan trọng để tránh kiếp làm thanh khoản.
• Phong cách đầu tư của Backer đó như thế nào? Long term đi lâu dài với dự án hay Short term chỉ thích ăn xổi, úp bô nhà đầu tư?
• Backer có hỗ trợ dự án ở mặt nào không? Partners có ích thật sự cho dự án hay chỉ để đánh bóng tên tuổi? Ví dụ: Dự án có backer sàn giao dịch như Binance Labs sẽ có khả năng listing Binance cao hơn các dự án không có.

Thông tin về quỹ đầu tư và các vòng gọi vốn có thể tìm thấy tại: Chainbroker, Rootdata, Crypto Fundraising,… hoặc hỏi trực tiếp trên các cộng đồng và admin trên Telegram, Discord,…

Trên hình là thông tin các vòng gọi vốn của dự án Ondo Finance với chi tiết định giá từng vòng, giá mua của backers và số vốn raised.

3.3 Cộng đồng

Một dự án tiềm năng với khả năng pump cao thường sẽ có cộng đồng hoạt động rất sôi nổi, nội dung tin tức của dự án được cập nhật liên tục, thu hút được nhiều sự quan tâm của người dùng và cộng đồng.

Về mặt cộng đồng, anh em nên vào các trang xã hội của dự án như Twitter, Telegram, Discord,… Bạn có thể dễ dàng tìm kiếm thông tin về các trang social này trên Coinmarketcap hoặc Coingecko.

Nếu dự án chưa xuất hiện trên Coinmarketcap hoặc Coingecko thì anh em có thể tìm thấy ở phần cuối website mỗi dự án.

3.4 Audit & các website check smartcontract

Audit

Audit là quá trình các bên trung gian uy tín giúp kiểm tra và đưa ra nhận xét về smart contract của một dự án cụ thể. Đây là bước tối thiểu đề người dùng note thêm một điểm cộng cho dự án. Tuy nhiên đã có rất nhiều trường hợp dự án được audit nhưng vẫn quay xe scam nên đây chỉ là một trong rất nhiều yếu tố cần đánh giá thôi nhé AE!

Một số công ty Audit uy tín trong thị trường Crypto: Certik, Quantstamp, Hacken, Slowmist, ConsenSys,…

Check Smart Contract

Smart contract dịch ra là hợp đồng thông minh, vì một khi đã được khởi chạy thì không ai có thể gian lận, đảo ngược, hay chỉnh sửa và thay đổi bất cứ điều gì đã được quy ước từ trước.

Điều này loại bỏ vấn đề về lòng tin giữa 2 người không cần thiết phải quen biết, tin tưởng nhau. Chỉ cần thống nhất điều khoản giữa 2 bên và kiểm tra contract ổn, những gì viết trong contract sẽ được thực thi tại đúng ngày đó, giờ đó, và tháng đó.

Tuy nhiên, trong thị trường Crypto, rất nhiều dự án lợi dụng smartcontract để gài bẫy nhà đầu tư, điền hình như:

• Dự án scam chỉ cho phép mua vào nhưng ngăn bán ra
• Tự ý thay đổi tổng cung hoặc phát hành thêm token mới
• DEV chưa từ bỏ quyền sở hữu và có thể thay đổi cơ chế token

AE cần copy contract dự án và paste vào các tool hỗ trợ như TokenSniffer, Rugdoc, De.Fi hay Team.Finance

3.5 Các dữ liệu On-chain & Tokenomics

Các thông tin, dữ liệu của dự án đều được công khai minh bạch trên chuỗi (On-chain), vì vậy On-chain là phương thức hiệu quả giúp AE đánh giá được tiềm năng của dự án.

Một số tiêu chí mà nhà đầu tư cần quan tâm khi phân tích On-chain như:

• Các thông số: Total Value Locked (TVL), Transactions, Volume giao dịch, doanh thu… sẽ thể hiện được dòng tiền có  đang đổ về dự án đó hay không? Dự án có nhận được sự quan tâm của người dùng không? 

=> Defillama, Token Terminal, Messari là bộ 3 công cụ với đầy đủ các thông tin trên

• On-chain về token của dự án: Tổng cung lưu thông, số lượng token bị đốt (nếu có) hoặc bị khoá (staking), số lượng người nắm giữ token của dự án là bao nhiêu, phân bổ token các ví lớn đã xả hay chưa?

=> Bước này vận dụng các nền tảng  block explorer như Etherscan/BSCscan/Solscan/,… hoặc các nền tảng như Dexscreener, Poocoin hay Dextool 

• Tokenomics & lịch Vesting – Unlock: Phân bổ token như thế nào? Có những ai đang nắm giữ và tỷ lệ là bao nhiêu? Tỷ lệ có hợp lý không như Core Team nên khoảng 15 – 20%, Backer từ khoảng dưới 30%,… Xác định thời điểm TGE và các thời điểm unlock token.

=> TokenUnlock, Dropstab, Vestlab,.. là các công cụ hữu ích để check lịch Tokenomics và lịch Unlock. Nếu dự án chưa xuất hiện trên trang này thì AE có thể tìm thông tin tại Whitepaper của dự án, phần Tokenomics hoặc Token Info